浮动费率基金接踵而至 三种浮动方式基民更爱哪一款?

更新时间:2023-10-13 12:30:33作者:橙橘网

浮动费率基金接踵而至 三种浮动方式基民更爱哪一款?

(原标题:浮动费率基金接踵而至 三种浮动方式基民更爱哪一款?)

每经记者 曾子建每经编辑 彭水萍

8月26日,证监会批准三种类型浮动费率基金多只产品的募集申请。

9月21日,富国基金率先启动相关产品发售,公司旗下富国远见精选三年定期开放混合型基金于9月28日起至11月3日公开发售。该产品采取管理费与业绩挂钩的浮动管理模式。同时,这也是那批创新浮动费率基金最早发行的一只产品。

数据来源:记者整理视觉中国图杨靖制图

中秋国庆假期后,又有3只浮动费率基金先后开启发售。10月11日,与持有时间挂钩的景顺长城价值发现混合发售;10月12日,与基金业绩挂钩的交银瑞元三年发售;11月1日,与产品规模挂钩的华夏信兴回报混合发售。

尽管三种费率浮动方式最终的结果都是让利于持有者,但对基民而言,哪种方式更受欢迎?

管理费与业绩挂钩

先来看看管理费与业绩挂钩的产品,简单说,就是除了收取基础管理费外,如果基金获得了超额回报,那么可以收更多的管理费。

9月28日,富国远见精选三年率先开启管理费与业绩挂钩的浮动费率方式。根据公告,富国远见精选三年采取“基础管理费+业绩报酬(如有)”浮动管理模式。管理费根据每个三年封闭期内的业绩情况,在0.5%~2.0%间浮动。

从基础管理费来看,在基金开放期内不收取管理费;而在封闭期内,基础管理费按日计提/计算,设置为1.0%/年,其中50%固定管理费按月支付,50%或有管理费累计至封闭期末。但若封闭期内,基金期末净值低于或等于期初净值,或有管理费将返还至基金资产,反之支付给基金管理人。另在业绩报酬(如有)方面,若封闭期内基金收益率年化收益率超过8%且大于同期业绩比较基准收益率,则对基金年化收益率超过业绩报酬计提基准(8%和同期业绩比较基准年化收益率孰高者)的部分,按20%的计提比例计算业绩报酬,业绩报酬计提比例年化不超过1.0%。

另外,10月12日,与业绩挂钩的浮动费率基金交银瑞元三年将启动发行,该产品的管理费同样由“基础管理费和业绩报酬”两部分构成。对于业绩报酬部分,当封闭期内基金年化收益率超过8%且超过同期业绩比较基准的年化收益率Rm时,基金管理人对基金年化收益率(R)超过业绩报酬计提基准(8%和同期业绩比较基准年化收益率的孰高者)的部分,按20%的计提比例计算业绩报酬。业绩报酬计提比例年化不超过1.0%。

《每日经济新闻》记者发现,上述两只管理费与业绩挂钩的基金,其基金经理都有不错的历史业绩。其中,富国远见精选三年的基金经理为蒲世林,他此前代表作为富国城镇发展股票,在该产品任职时间4年多,基金经理任职回报119%。而交银瑞元三年的基金经理为杨金金,他目前管理规模116亿元,其代表作交银趋势混合,单只产品规模超70亿元,任职时间3年多,任职回报也高达149%。

第二种浮动方式是与时间挂钩,简单说,就是投资者持有基金时间越长,管理费率越低。

10月11日,景顺长城价值发现混合发行,该产品根据投资者持有时间不同,将份额设置为A1类、A2类、A3类三类。该基金A1类基金份额开放认购、申购、赎回,而A2、A3类基金的份额由满足一定条件的相应份额升级而来。基金份额持有一年后,相应基金份额自动升级为A2类基金份额;三年后相应A2类基金份额自动升级为A3类基金份额。若投资者多次认购/申购A1类基金份额,则其持有的每笔基金份额分别计算持有期限,分别进行基金份额自动升级。三类基金份额对应的管理费率分别为1.20%、0.80%和0.60%。该基金的基金经理是今年业绩非常不错的鲍无可。鲍无可目前管理基金总规模近200亿元,目前管理的所有产品,今年均取得了正收益,且业绩排名处于头部位置。

管理费与规模挂钩

10月9日,华夏基金发布公告,华夏信兴回报混合将在11月1日开始发售,这是首只与规模挂钩的浮动费率基金。简单来说,管理费与规模挂钩,就是当规模超过一个分界线后,超过分界线后的基金适用优惠的管理费率。

具体看华夏信兴回报混合的管理费浮动方式,以基金资产100亿元作为分界线,根据基金总规模设置阶梯式管理费率,当前一日的基金资产净值不高于100亿元时,管理费年费率为1.20%,当前一日的基金资产净值大于100亿元时,100亿元及以内的基金资产净值部分适用的管理费年费率为1.20%,超过100亿元的基金资产净值部分适用的管理费年费率为0.60%。

这只基金首发募集期限截至11月17日,募集上限80亿元,采取“末日比例确认”的方式对规模进行控制。此外,华夏信兴回报基金经理为王君正,目前管理总规模为159亿元。此前,王君正任职于工银瑞信,其代表作工银金融地产混合,在王君正任职期间取得314%的回报。

多只产品在路上,哪种浮动方式将成为主流?

8月26日,证监会正式批准三大类浮动费率基金的募集申请,首批与基金规模挂钩、与基金业绩挂钩、与投资者持有时间挂钩的20只创新公募浮动费率基金产品同步获批。其中,与业绩挂钩的产品中,除了前面提到的富国远见三年、交银瑞元三年外,还有招商、兴证全球、南方、银华、汇添富、大成等公司的此类产品获批。

而与规模挂钩的产品相对较少,只有华夏信兴回报混合型基金、富国核心优势混合型基金、招商精选企业混合型基金。

此外,管理费与持有时间挂钩的产品数量也不少,除了景顺长城价值发现外,还有中欧、工银、嘉实、博时、易方达、广发、华安、华夏等基金公司都有同类基金即将发行。

那么,对于普通基金投资者而言,哪种浮动方式最吸引人呢?其实,投资基金最终的目的,还是获得投资收益,赚得多、亏得少才是王道。如果能够获得更高的收益,多收取一点管理费也合情合理,相信每一位基金投资者心中,自然会作出适合自己的选择。

翻译

搜索

复制

封面图片来源:数据来源:记者整理视觉中国图杨靖制图

本文标签: 基金  管理费  交银  年费率  

为您推荐

合肥南二环西延部分路段封闭施工通知(11月4日起)

南二环西延(西二环-永和路)工程1、2标段定于2023年11月3日24:00对施工范围内道路进行一阶段封闭施工

2023-10-30 11:18

2023合肥限行规定最新消(持续更新)

从即日起对巢湖市部分路段实行限制大型货车(黄牌货车)通行,对违反通告规定,影响交通安全的违法行为,将依法予以处罚。

2023-10-30 11:18

江西省高校诵读红色家书讲述英烈故事直播在哪看(附回放入口)

江西省高校诵读红色家书讲述英烈故事直播在江西省教育厅视频号观看,视频回放用手机进入江西省教育厅视频号,点击“直播回放”即可收看。

2023-10-30 11:17

江西诵读红色家书 讲述英烈故事作文(400/600/800字)

烽火连三月,家书抵万金,生离死别关头的革命家书,字里行间,有离人的惦念、牵挂,更多的是对胜利的期待。本文为你介绍作文三篇范文。

2023-10-30 11:17

2023江西诵读红色家书讲述英烈故事视频回放+内容+时间

2023江西诵读红色家书讲述英烈故事视频回放可用手机进入江西省教育厅视频号,点击“直播回放”即可收看。直播内容及时间详见正文。

2023-10-30 11:17

2023江西诵读红色家书讲述英烈故事巡演直播入口+回放入口

江西高校“诵读红色家书讲述英烈故事”巡演来啦!第41场直播时间为10月29日(周日)14:30,直播平台为江西省教育厅。

2023-10-30 11:17